С 2026 года малый бизнес стал активнее переходить на оплату наличными деньгами. В сфере услуг этот тренд особенно заметен.
Январь традиционно сопровождается большим количеством нормативных изменений, которые приводят к подорожанию услуг. Среди наиболее заметных с точки зрения потенциального конечного влияния на потребителей финансовых услуг можно выделить следующие нововведения: НДС на операции с банковскими картами, обновление ЦБ РФ списка подозрительных операций, обязанность микрофинансовых организаций (МФО) проверять доходы заёмщиков исключительно по данным Социального фонда или ФНС.
Есть и новации, которые затрагивают фондовый рынок: цифровые финансовые активы (ЦФА) оказались разделены по доступности для неквалифицированных и квалифицированных инвесторов.
Не эквайрингом единым
В первой декаде января всё больше предприятий малого бизнеса из сферы услуг стали настойчиво предлагать клиентам оплату наличными. Реже — в обмен на скидку от чека, чаще — из–за мнимой невозможности провести оплату банковской картой. Причина — в новых отчислениях на операции с банковскими картами.
Читайте также:
Налоги
Бизнес оптимизирует расходы после изменения НДС
Стоимость эквайринга для предприятий выросла ровно на размер ставки налога. Условно, если раньше компания платила за каждую операцию эквайринга 1,5–3%, теперь должна платить 1,8–3,7%.
Для многих малых предприятий с низкой маржинальностью рост комиссии на 0,5 процентного пункта может стать критичным. Объём недополученных банками комиссий из–за роста наличных операций назвать сложно, но можно предположить масштаб.
"Если объём операций по картам в микробизнесе в год примерно несколько триллионов рублей, а комиссия эквайеров в среднем 1,5–2%, то, даже если 10–15% таких предпринимателей начнут активно стимулировать наличные расчёты, недополучение комиссии банками составит несколько десятков миллиардов рублей, — оценивает начальник аналитического отдела инвесткомпании “Риком–Траст” Олег Абелев. — Это, конечно, не коллапс системы, но довольно ощутимая потеря доходов".
Пока же на рынках — и в тарифах — царит неразбериха.
"Какие–то из финансовых организаций успели сделать всё корректно (разослали уведомления, увеличили расценки на 22%, выделили НДС в расчётах и документах, всё настроили и бесшовно перешли на новые расчёты с нуля часов 1 января, — рассказывает председатель правления НКО “Элплат” Денис Бобылёв. — Какие–то, по моим данным, подняли стоимость расчётов на 30–70%, без выделения информации об НДС. Третьи не успели перенастроить технику и временно отключали эквайринг".
Второй тренд — введение НДС на банковские операции и ожидание повышения стоимости банковских услуг. Помимо эквайринга налогом стали облагаться операции по открытию и ведению счетов, по расчётно–кассовому обслуживанию, денежные переводы и инкассация. Для крупного бизнеса изменения пройдут незаметно, ему достаточно внести изменения в договоры и просто учитывать НДС к вычету.
"Для микро– и малого, особенно на упрощёнке, это прямой рост затрат, потому что они не могут принять НДС к вычету, — говорит Олег Абелев. — Понятно, что бизнес готовится к росту издержек. Банки пересматривают тарифы. Появился стимул к наличным расчётам, причём как с клиентами, так и внутри b2b–сегмента между малыми компаниями для минимизация банковских операций".
То есть бизнес начинает стремиться реже использовать платные услуги либо искать банки с минимальным ростом тарифов. Больше всего пострадают микробизнес и ИП на спецрежимах, которые получат чистый рост расходов. Финансовый сектор столкнётся со снижением доходов от комиссий из–за ухода части операций в наличные при одновременном росте затрат на инкассацию и с давлением на маржу, потому что конкуренция оставшихся клиентов усилится".
"Какого–то особого интереса к переходу на наличные от малого бизнеса не заметили, но это субъективные наблюдения. Скорее могли быть отдельные проблемы с недоступностью эквайринга по причине того, что не все действия по перенастройке тарифов были осуществлены вовремя, — резюмирует Бобылёв. — Бизнес, особенно малый, конечно, будет стараться склонить рынок к увеличению доли наличных расчётов. Но вряд ли ему это удастся. На этом рынке властвует покупатель, который не поменяет своих привычек к безналичным расчётам, а также крупный ретейл и маркетплейсы, где безнал никуда не денется".
По его оценке, бизнес, как малый, так и крупный, переварит увеличение стоимости эквайринга, переложит дополнительные издержки на покупателя и будет продолжать работать дальше, что, собственно, уже и произошло. Покупатели, скорее всего, на себе почувствуют рост цен ещё до конца января.
Новые ограничения
МФО с января не смогут принимать к расчёту доходов заёмщиков собственные модели оценки или "справки с места работы". Теперь информацию о доходах они обязаны получать у государственных структур — Соцфонда или ФНС. Впрочем, более жёсткие ограничения в микрофинансировании будут появляться поэтапно на протяжении всего 2026 года.
"Хочется также обратить внимание на ещё одно нововведение: с 1 января заработал новый перечень признаков мошеннических переводов. Теперь финансовую организацию может насторожить перевод физлица самому себе через СБП с последующей пересылкой денег иному лицу, смена мобильного номера на “Госуслугах” и в приложении банка накануне перевода (в срок менее чем 48 часов до операции) и ряд иных действий", — отмечает директор Ассоциации развития финансовой грамотности Эльман Мехтиев.
С одной стороны, расширение перечня признаков мошенничества повлечёт рост числа операций, отмеченных для дополнительных проверок (и, как следствие, рост количества приостанавливаемых операций). С другой — мера должна стать работающим инструментом борьбы с мошенничеством и противодействия иной нелегальной деятельности, что в конечном счёте сократит финансовый ущерб населения.
Все перечисленные нормативно–правовые новеллы анонсировались и обсуждались в течение 2025 года.
"Нельзя сказать, что в них есть что–то неожиданное. Каждая из них действует точечно, будучи ориентированной на свою предметную область, — рассуждает руководитель образовательной программы “Экономика” Президентской академии в Петербурге Дмитрий Десятниченко. — В целом их можно охарактеризовать как комплекс связанных мероприятий, направленных на усиление уровня регулирования и регламентации отношений в сфере финансов с целью профилактики их возможного регресса".
Впрочем, основной лейтмотив, скорее всего, — повышение эффективности фискальной функции государственных финансов.
“
В моменте градация ЦФА для квалифицированных и неквалифицированных инвесторов может привести к росту объёмов выпуска долговых ЦФА крупными банками с высокими кредитными рейтингами. Наибольшее преимущество получат операторы информационных систем, встроенные в экосистемы банков. В 2026 году рынок ждёт изменений в 39–ФЗ по включению ЦФА в инструменты, доступные брокерским и управляющим компаниям. Поправки уже прошли первое чтение и могут стать отправной точкой для системного развития рынка ЦФА и появления полноценного вторичного рынка.
Денис Анохин
исполнительный вице–президент Газпромбанка
“
Позитивная новость для краудлендинга в начале года — освобождение услуг операторов инвестиционных платформ от НДС. Платформы живут на невысокую комиссию (4–6% от суммы займа), и любая "копейка" в себестоимости важна. Освобождение от НДС оставляет небольшой зазор на более конкурентные предложения для инвесторов, заёмщиков или развитие платформы. Нейтральная новость — более строгим стал критерий квалификации инвесторов по размеру имущества физлиц. Основные изменения краудлендинг ждут позже, в 2027 году. А именно — в 259–ФЗ и ст. 226 НК РФ, которые дадут важные донастройки. Наиболее ожидаемое нами — передача операторам информационных платформ функции налогового агента с возможностью перечислять налоги с доходов инвесторов с номинального счёта. Это облегчит жизнь заёмщикам, инвесторам и платформам.
Иван Тягунов
основатель инвестиционной платформы "ВБетон"
