Александр Пирожков, Наталья Модель Все статьи автора
28 мая 2018, 01:28 801

Глава Северо–Западного ГУ ЦБ РФ Ирина Петрова о кредитно–денежной политике ЦБ в ближайшее время

Фото: Архив "ДП"

О том, чего ждать бизнесу от денежной кредитной политики Банка России и стоит ли переживать из–за реформы банковского регулирования, рассказала Ирина Петрова, глава Северо–Западного ГУ ЦБ РФ, в своем первом интервью "ДП".

Банк России добился одной из главных целей денежно–кредитной политики (ДКП) последних лет — снижения инфляции до 2,5% в прошлом году. Что дальше?

Директор ассоциации профессиональных коллекторских агентств о роботах–коллекторах и хитрых должниках

Директор ассоциации профессиональных коллекторских агентств о роботах–коллекторах и хитрых должниках

695
Игорь Чубаха

— Банку России действительно удалось снизить инфляцию до устойчиво низкого уровня. В апреле текущего года потребительские цены по сравнению с апрелем прошлого года в целом по стране возросли всего на 2,4%, в Северо–Западном федеральном округе — на 2,5%, в Петербурге — на 2,85%. Прирост цен ниже 4% сложился по всем компонентам: продовольственным и непродовольственным товарам и услугам. Замедление инфляции имеет устойчивый характер.

Хотелось бы подчеркнуть, что достигнуто снижение инфляционных ожиданий. Инфляционные ожидания населения изучаются ЦБ путем проведения опросов совместно с "ИнФОМом". Последние опросы показывают, что они снизились до 7,8%. Пока это выше цели по инфляции, но вместе с тем динамика очень хорошая. Население действительно ощущает замедление инфляции и ждет меньшего роста цен в будущем.

Теперь наша основная цель — стабилизировать инфляцию вблизи 4%. Это не менее сложная задача, чем снижение инфляции. Работа потребует "тонкой настройки". Банк России внимательно анализирует риски отклонения инфляции как вверх, так и вниз от цели. И если мы увидим риски существенного и устойчивого отклонения, то будем принимать корректирующие меры. По мере закрепления инфляции вблизи 4% Банк России постепенно переходит к нейтральной денежно–кредитной политике.

Что такое нейтральная ДКП, когда следует ожидать перехода к ней и что изменится для экономики, когда этот переход будет осуществлен? Стоит ли бизнесу и населению ожидать снижения ставок по кредитам до 5% годовых в ближайшие годы?

— Нейтральная денежно–кредитная политика означает такой уровень ключевой ставки, который не способствует ни снижению, ни ускорению инфляции относительно ее целевого уровня, 4%. По оценкам Банка России, нейтральная ставка находится в диапазоне 6–7%, ближе к верхней границе диапазона. Банк России будет определять уровень нейтральной процентной ставки, ориентируясь на реакцию спроса, инфляции и экономики на ранее проведенные изменения ключевой ставки. Банк России предполагает перейти к нейтральной политике в 2018 году.

Бизнес и население за последние 2 года отвыкли от резких скачков валютных курсов, поэтому рост курса доллара на 7 рублей в середине апреля вызвал шок. Насколько серьезна угроза роста инфляции выше целевого уровня, если рост курса доллара продолжится?

Биткоины не могут быть деньгами. Финансист Яков Марков о конце бума криптовалют

Биткоины не могут быть деньгами. Финансист Яков Марков о конце бума криптовалют

2176
Александр Пирожков

— Наблюдавшееся в апреле некоторое снижение курса рубля на фоне изменения внешних условий, по оценкам Банка России, к настоящему времени не оказало такого влияния на рост цен, которое привело бы к превышению цели по инфляции 4%. Я назвала вам уровень инфляции в апреле, это 2,4%. По оценкам Банка России, инфляция не превысит 4% по итогам года.

Темпы роста потребительских цен остаются на низком уровне. Это связано в том числе с тем, что в последнее время вследствие развития импортозамещения (мы видим это, в частности, на примере сельского хозяйства) чувствительность цен к изменению курса рубля постепенно снижается. Многие производители бытовой техники уже локализовали производство в России. По итогам апреля по непродовольственным товарам рост цен не превышает целевого уровня.

Можно отметить, что с апрельским ослаблением курса рубля российский финансовый рынок справился без дополнительных действий со стороны Банка России. Это стало возможным в том числе благодаря плавающему курсу рубля, который выполняет роль амортизатора, и ранее принятым Банком России мерам по развитию инфраструктуры финансового рынка. В целом финансовый рынок стал более зрелым.

К настоящему времени Банк России не видит угроз для финансовой стабильности и не вмешивается в ситуацию на рынке, но в случае возникновения рисков располагает широким набором инструментов для стабилизации ситуации.

До 1 января 2019 года должно завершиться разделение банков на организации с базовой и универсальной лицензией. По подсчетам "ДП", капитал менее 1 млрд рублей (порог для получения универсальной лицензии) в январе 2018 года имели 10 петербургских банков. Какова ситуация с капиталами банков сейчас и как она изменится к концу года, по вашим прогнозам?

— Пока в регионе свое намерение работать с базовой лицензией выразили 11 кредитных организаций. Год еще не закончен, и эта цифра не окончательная. Одно из важнейших преимуществ для банков с базовой лицензией — это упрощенное регулирование: в частности, к ним будут применяться только пять обязательных нормативов, упрощен порядок раскрытия информации, и сокращена отчетность. В отличие от банков с универсальной лицензией, банки с базовой лицензией не ведут активной международной деятельности, потому они смогут совершать международные операции, но только через уполномоченные банки. Также на банки с базовой лицензией распространяется ограничение по сделкам с ценными бумагами — они смогут совершать сделки только с ценными бумагами первого (высшего) котировального списка Московской биржи, тогда как универсальные — с любыми ценными бумагами. Это сделано для того, чтобы бизнес–модель небольших банков была более устойчивой и они не принимали на себя излишние риски.

Прогнозов по отзывам лицензий быть не может. Отзыв лицензии — это крайняя мера при возникновении очень серьезных оснований. Каждый конкретный случай рассматривается регулятором по мере возникновения оснований для принятия столь серьезных решений и в индивидуальном порядке, никаких планов нет.

Кстати, с 18 апреля надзорные функции перешли от Северо–Западного главного управления Центрального банка РФ к Службе текущего банковского надзора. Это сделано не только на Северо–Западе. В Банке России семь главных территориальных управлений, пять из них уже передали надзор, два передадут до конца года.

Для чего это сделали? В первую очередь цель — комплексный подход и повышение эффективности надзорной деятельности. Служба текущего банковского надзора будет отслеживать деятельность банков не только в масштабе одного или нескольких регионов, но и всей страны, оценивать деятельность банковских групп. Это обеспечит единые стандарты надзорной работы по всей территории нашей страны.

Какой из сегментов финансового рынка (банки, страхование, биржевые посредники, микрофинансирование и др.) генерирует наибольшее количество жалоб регулятору, что вы делаете для того, чтобы в этом сегменте увеличить долю довольных потребителей?

— Наибольшее количество жалоб в Банк России поступает на кредитные организации. В 2017 году Банк России получил 122,3 тыс. жалоб и обращений в отношении кредитных организаций, что составляет более половины (50,1%) от всех жалоб и обращений (среди них самые большие доли приходятся на потребительское и ипотечное кредитование). На втором месте страховые организации — 37% (в основном в отношении ОСАГО). В 2017 году жалобы на микрофинансовые организации составили 5,2% от общего числа жалоб и обращений в Банк России (свыше половины — на действия по возврату средств по договору микрозайма). На субъекты рынка коллективных инвестиций приходится 3,3% всех поступивших жалоб. В этом сегменте отмечается рост обращений на нарушение прав при смене негосударственных пенсионных фондов в системе обязательного пенсионного страхования.

Жалобы можно рассматривать как консалтинг для регулятора со стороны потребителей финансовых услуг по различным вопросам функционирования финансового рынка. Жалобы и обращения информируют регулятора о тех проблемах, которые существуют. Анализируя жалобы, а также документы поднадзорной организации и сведения из открытых источников, Банк России оценивает уровень потребительского риска, который с ней связан, и таким образом определяет интенсивность надзорных действий. Поведенческий надзор в сфере защиты прав потребителей дает нам широкий спектр возможностей для повышения качества финансовых услуг и роста удовлетворенности потребителей.

Персона

Ирина" Петрова

> Окончила Ленинградский финансово–экономический институт. С 1993 года — заместитель начальника ГУ ЦБ РФ по Петербургу. В течение 16 лет возглавляла различные территориальные учреждения банка.
> В 2018 году назначена начальником СЗ ГУ ЦБ РФ.


Новости партнеров
Реклама