Миллион в конверте: как накопить детям на образование или ипотеку

Получить через 5–15 лет сумму, достаточную для послешкольного образования или приобретения первого жилья детям, вполне реально. Даже откладывая по 1–3 тыс. рублей в месяц. При условии, что выбор финансовых инструментов для накоплений не ограничится исключительно классическим банковским депозитом.

Консервативный минимум

Основным преимуществом вклада считается его страховая защита: депозиты на сумму до 1,4 млн рублей застрахованы в Агентстве по страхованию вкладов. Как пояснили "ДП" в "Сбере", открыть его может родитель на своё имя или на имя ребёнка, если тому не исполнилось 14 лет. После получения паспорта несовершеннолетний может уже самостоятельно оформ­лять депозиты — но с согласия родителей. В первом случае владельцем денег остаётся родитель и может тратить их на своё усмотрение и под честное слово, во втором — доступ к деньгам ограничен у всех. У каждого банка свои условия: кто–то разрешает снимать только проценты, кто–то — сумму в пределах пополнений. В ситуации, когда на накопления захочется купить компьютер или обновить смартфон, потребуется разрешение органов опеки и личное посещение отделения банка. Ключевое условие — деньги могут быть потрачены только на ребёнка. По достижении 18 лет требования отменяются и ребёнок становится полноправным клиентом банка.

У "детских" вкладов есть неочевидный недостаток: как правило, все они кратко­срочные. И автоматически продлеваются по условиям, действующим на дату пролонгации. В зависимости от срока, минимальной суммы для пополнения, наличия или возможности снятия части денег ставки у банков варьируются: по данным "ДП", сегодня в "Сбере" максимальная составляет 10,75 % годовых, в ВТБ — 13,5 %, в Альфа–Банке — 12 % (формально это накопительный счёт, а не договор срочного вклада). Минимальные суммы варьируются от 1 рубля до 50 тыс. Если через несколько лет родитель или ребёнок захотят поменять банк, то стоп–фактором может оказаться необходимость пояснять целесообразность своих действий в органах опеки.

"Исторически депозиты дают доходность около “ключевая ставка минус инфляция”, а в реальном выражении — часто близко к нулю или слегка отрицательную, — поясняет старший аналитик инвесткомпании “Риком–Траст” Валерия Попова. — Плюс инфляционный риск, когда накопления обесцениваются, и процентный — ставки могут как расти, так и падать".

Альтернативные способы

Закон не запрещает несовершеннолетним открывать брокерские счета. Здесь, так же как и во вкладах, с 14 лет подросток может участвовать в операциях на фондовом рынке с письменного согласия родителя. Представители брокеров говорят, что за последний год ежемесячно поступает порядка 150 тыс. заявлений на открытие "детских" счетов, правда, половина из них остаётся "спящими" в ожидании согласования от родителей.

Как правило, брокеры ограничивают несовершеннолетних инвесторов: им нельзя приобретать активы с высоким риском, недоступно маржинальное кредитование и срочный рынок, а на счетах установлен лимит пополнения. В "Сбере" и "Т–инвестициях", например, это 25 тыс. в год, в "Альфа инвестициях" — 30 тыс. В основном такие счета открываются для обучения молодого поколения инвестициям или для формирования портфеля, чтобы получить возможность распоряжаться активами по факту совершеннолетия.

Отдельных налоговых льгот у "детского" брокер­ского счёта нет. И хотя они есть на ИИС, но вычет бесполезен, так как у ребёнка отсутствует налогооблагаемый доход. Часто взрослые прибегают к схеме, когда на своём ИИС копят в интересах ребёнка. Или пополняют "детский" ИИС, получая налоговый вычет со своих доходов.

"Если брать стратегический инвестиционный горизонт 5 лет, то консервативные инструменты — вклады и облигации — могут дать реальную доходность примерно 3–5% годовых, — полагает директор по аналитике Инго Банка Василий Кутьин. — На 10–летнем горизонте сбалансированный портфель (состоящий из облигаций, акций и фондов) потенциально способен показать 5–7 %". По его словам, для 15–летнего периода инвестиций при грамотной диверсификации — 6% и выше, но с ростом риска.

"Консервативный набор из вкладов, ОФЗ и качественных облигаций на 5–10 лет ориентировочно даёт доходность около текущего уровня ключевой ставки Банка России, — говорит Лариса Арбатова из УК “Финстар Капитал”. — Смешанный портфель (примерно половина облигаций, половина акций) на сроке 0–15 лет исторически выглядит сильнее, но отдельные годы могут быть отрицательными". По её опыту, агрессивный портфель из акций и индексных фондов на 15 лет и дольше статистически выигрывает за счёт усреднения волатильности при условии регулярных взносов и реинвестирования.

Ключевой фактор — регулярность пополнения. Даже небольшие ежемесячные суммы за 10–15 лет благодаря сложному проценту дают колоссальный эффект.

Регулярные отчисления

Часто родители вкладывают деньги в программы накопительного страхования жизни (НСЖ): помимо получения доходности они могут защитить ребёнка или родителей от причинения вреда здоровью. Доходность по таким программам традиционно ниже любых банковских вкладов, поэтому продукт востребован скорее как дополнение в перечне трат семейного бюджета в будущее ребёнка. Конкурентом данному направлению сейчас становится программа долгосрочных сбережений (ПДС). Она может быть открыта на имя ребёнка, на счёт будет по­ступать государственное софинансирование, а налоговый вычет сможет получать родитель. Накопления до 2,8 млн рублей застрахованы в АСВ — в 2 раза больше, чем на классическом депозите.

Финансисты полагают, что до 13 лет реально работают вклад на имя ребёнка, паи ПИФа на его имя, ПДС в его пользу, НСЖ и счёт родителя с отдельным учётом детских денег. Управляют счётом законные представители. С 14 до 17 лет добавляется брокерский счёт на имя подростка с согласия родителей. Паи, вклад и ПДС по–прежнему доступны. Операции подросток совершает с письменного согласия взрослых. После совершеннолетия открывается полный набор финансовых инструментов, включая собственный ИИС–3. Итоговая сумма зависит от правильно подобранной цели: чтобы накопить 1 млн рублей за 15 лет, без учёта доходности, нужно откладывать по 5,5 тыс. ежемесячн­о.

Но если комбинировать банковский вклад с инвестициями под сложный процент (например, под 10 % годовых), то ежемесячный взнос уменьшится примерно до 2,5 тыс. рублей.

Генеральный директор УК "Финстар Капитал" Лариса Арбатова:

Федеральный эксперт Ассоциации развития финансовой грамотности Ольга Андреева: